意華股份擬登陸深交所:負債居高不下三年利息支出近5千萬

來源:中國網財經 2017-07-10 14:27 http://www.vtrackmedia.com/

　　中國網財經7月10日訊溫州意華接插件股份有限公司(以下簡稱“意華股份”)近期在證監(jiān)會網站披露招股說明書，公司擬在深交所公開發(fā)行不超過2667萬股，其中原股東公開發(fā)售不超過1333萬股，保薦機構中金公司。

　　公開資料顯示，意華股份是一家專注于以通訊為主的連接器及其組件產品研發(fā)、生產和銷售的企業(yè)，為客戶提供完善的互連產品應用解決方案。2014-2016年，公司實現營業(yè)收入9.15億元、9.15億元和9.91億元，同期凈利潤為6536.47萬元、8474.07萬元和9910.4萬元。

　　據招股書披露，意華股份本次IPO計劃募集資金5.24億元，其中1億元用來償還銀行貸款，1億元補充營運資金，其余將投資于年新增1.3925億只高速通訊連接器技改、年產7.9億只消費電子連接器技改和研發(fā)中心建設項目。

　　據了解，受產品價格、成本變動因素的影響，意華股份的產品毛利率亦出現一定幅度的波動，2014-2016年主營業(yè)務綜合毛利率分別為26.49%、28.93%和30.51%，總體呈上升趨勢，主要系報告期內原材料價格下降及公司持續(xù)推出高毛利率新產品所致。

　　另外，2014-2016年末，意華股份應收賬款賬面價值分別為25,237.45萬元、24,084.96萬元和26,108.37 萬元，占流動資產的比例分別為50.41%、43.72%和 42.86%，金額和占比較高，但呈下降趨勢。

　　中國網財經記者還注意到，截至招股說明書簽署日，意華股份擁有東莞泰康、東莞意兆、東莞正德和蘇州意華接插件4家全資子公司，其中東莞泰康2016年虧損金額為274.31萬元。

　　意華股份還表示，公司的銷售模式及所處行業(yè)特點決定了其應收賬款及存貨金額較大，對資金實力和資本投入具有一定要求。較高的資本需求使得公司大量借款，2014-2016年底，意華股份的借款水平分別為2.93億元、2.38億元和2.23億元，導致公司資產負債率(母公司)分別達53.87%、51.48%和46.12%。報告期內利息支出合計為4,940.44 萬元，占凈利潤總額的比重達19.82%。

　　招股書顯示，本次發(fā)行前，意華股份的控股股東是意華集團，持有公司63.3085%的股份。陳獻孟、方建斌、蔣友安、方建文為公司的一致行動人，四人合計直接持有公司12.3669%的股份，并通過意華集團間接控制發(fā)行人63.3085%的股份，即合計控制75.6754%的股份，為公司實際控制人。